Schwellenländer bieten Anlegern einiges davon besten langfristigen Wachstumschancen , aber Risiko und Volatilität können hoch sein. Diese Gefahren können jedoch durch eine angemessene Analyse reduziert werden, während die Volatilität überraschende Einstiegspunkte für disziplinierte Anleger darstellen kann.
Dieser Leitfaden bietet einen Überblick darüber, wie man Emerging Markets analysiert und in Schwellenländer investiert, hauptsächlich über ETFs. Exchange Traded Funds (ETF) oder börsennotiert Fonds sind Investmentfonds, die die Eigenschaft haben, dass sie wie eine Aktie an der Börse notiert sind und passiv verwaltet werden, da sie die Absicht haben, einen Referenzindex nachzubilden.
Natürlich ist das Thema umfangreich genug, dass kein einzelner Leitfaden zu diesem Thema vollständig umfassend ist. Aber dieser Ansatz wendet im Grunde genommen eine technische Analyse auf das Problem an, was bedeutet, dass es so ist zerlegt das Problem in kleinere Teile, die leichter einzeln gelöst werden können .
Eine der besten Möglichkeiten für Anleger, sich auf Schwellenmärkte zu konzentrieren, besteht darin, sich die vier Risikostufen anzusehen: Fundamentaldaten des Unternehmens, in das Sie investieren möchten, Marktwerte, Wechselkurse und Kapitalflüsse. Diese Aspekte können separat untersucht werden und dann eine globale Vision erstellen, um ein allgemeineres Wissen zu erhalten.
Warum in Schwellenmärkte investieren?
Kurz gesagt, der Grund, in Schwellenmärkte zu investieren, ist, dass im Durchschnitt sie haben mehr BIP-Wachstum als entwickelte Märkte.
Als Gruppe haben sie ein höheres Bevölkerungswachstum und ein höheres Pro-Kopf-BIP-Wachstum insgesamt viel schneller zunehmen im Vergleich zu langsam wachsenden reichen Nationen . Aus diesem Grund werden Schwellenmärkte zu einem wachsenden Teil der globalen Marktkapitalisierung.
Schwellenmärkte haben ein höheres Risikoniveau als inländische Aktien oder entwickelte ausländische Aktien. Es ist daher ein Problem, das berücksichtigt werden muss Gelegenheit zu nutzen .
Einige Länder haben bessere Chancen-Risiko-Verhältnisse als andere. Sie können in eine investieren große Auswahl an Schwellenmarkt-ETFs, oder Sie riskieren einen ETF aus einem bestimmten Schwellenmarktland oder -unternehmen . Sie können auch beide Methoden kombinieren, sodass Sie ein diversifiziertes Portfolio haben, das sich jedoch auf bestimmte Branchen konzentriert.
5 Dinge, die Sie bei jedem Schwellenmarkt beachten sollten
Wie auch immer, je mehr Sie darüber wissen, was in verschiedenen Ländern vor sich geht, Je sicherer Sie in Ihren Investitionen sein können und desto widerstandsfähiger sind Sie wenn es in Schwellenländern zu großen Ausverkäufen kommt. Hoffentlich sehen Sie Chancen statt Angst.
Obwohl es viele Metriken und Daten gibt, die Sie berücksichtigen müssen, um ein Land zu analysieren, sind hier die wichtigsten grundlegenden Aspekte, wenn Sie wissen wollen, wie Sie in einem Emerging Market gut investieren können :
Wachstumsrate
Informieren Sie sich zunächst über demografische Entwicklung im Land . Länder mit wachsender Bevölkerung haben es leichter, ihr BIP zu steigern. Trading Economics ist eine zuverlässige Website, die als Qualitätsquelle fungiert, um mehr über diese Statistik zu erfahren.
Nächstes Überprüfen Sie die BIP-Wachstumsraten . Der IWF veröffentlicht regelmäßig Berichte über die Weltwirtschaft, die zukünftige Schätzungen der BIP-Wachstumsraten für jedes Land enthalten.
Verschuldung
Die Bank für Internationalen Zahlungsausgleich hat Daten dazu Schuldenstand in Prozent des BIP für die meisten großen Länder. Sie können die Staatsverschuldung als Prozentsatz des BIP, die Haushaltsverschuldung als Prozentsatz des BIP und die Unternehmensverschuldung als Prozentsatz des BIP betrachten.
Auf diese Weise können Sie überprüfen, wo es möglicherweise Schuldenblasen gibt, welche Länder relativ schuldenfrei sind und welche in den letzten Jahren hauptsächlich auf Schulden für Wachstum gesetzt haben.
Ausgeglichenheit des Handels
Sie können die Handelsbilanz in Trading Economics oder einer ähnlichen Quelle überprüfen wenn das Land, in das Sie investieren möchten, ein Handelsdefizit oder einen Handelsüberschuss aufweist : Produziert es mehr als es verbraucht oder umgekehrt? Ein Handelsüberschuss oder ein relativ ausgeglichener Saldo nahe Null zeigt, dass es sich um ein wirtschaftlich wettbewerbsfähiges Land handelt. Sie sollten auch das Girokonto überprüfen, um den Nettozufluss oder -abfluss von Investitionen zu kennen.
Währungsreserven
Eines der wichtigsten Instrumente, die ein Land hat, um den Wert seiner Währung zu schützen, sind seine Devisenreserven. Wenn ihre Währung schwächelt, können sie einen Teil ihrer Devisenreserven verkaufen und inländische Währung kaufen, um sie zu stärken.
Daher ist es sinnvoll, nachzuschlagen Höhe der Devisenreserven eines Landes im Verhältnis zur Größe seines BIP aus einer zuverlässigen Quelle . Thailand beispielsweise verfügt über Devisenreserven in Höhe von etwa 45 % seines BIP, was hoch ist. Die Türkei hingegen verfügt nur über Devisenreserven in Höhe von 15 % ihres BIP, was ein geringer Prozentsatz ist.
Sie können auch überprüfen Inflationsraten, Zinssätze und historische Wechselkursdiagramme . XE.com ist eine ideale Website für historische Wechselkursdaten.
Bestandswert
Schließlich ist es wichtig, die Aktienbewertungen des Landes zu kennen, in dem Sie investieren möchten, oder die durchschnittlichen Aktienbewertungen der Schwellenmärkte insgesamt.
Die Weltbank hat eine gute Reihe von Grafiken/Daten der Börsenkapitalisierung in Prozent des BIP , sodass Sie den Trend im Laufe der Zeit sehen können.
Sie können „MSCI [Land] Index“ googeln und das MSCI PDF-Datenblatt für jedes Land anzeigen. Es wird monatlich aktualisiert und zeigt den Preis an -Gewinne, Futures-Kurs-Gewinn- und Kurs-Buchwert-Verhältnisse des nationalen Aktienmarktindex . Sie können auch einzelne Länder-ETFs auf iShares überprüfen, um einen Blick auf diese Statistik zu werfen.
Investitionen in Schwellenmärkte als Strategie zur Die Diversifizierung Ihres Anlageportfolios ist ein kluger Schachzug . Dies gibt Ihnen die Möglichkeit, Gewinne zu erzielen, da Sie in den nächsten zwei Jahrzehnten den größten Teil des weltweiten Wirtschaftswachstums in Ihren Händen halten werden.
Flüchtigkeit sollte als Chance gesehen werden Neugewichtung des Portfolios oder als wichtige Einstiegspunkte , eher als etwas zu vermeiden.
Wenn Sie die Wachstumsraten, den Schuldenstand, die Geldressourcen, die Handelsbilanz und die Aktienbewertungen eines Landes kennen, haben Sie ein ziemlich solides Bild, das Ihnen das zeigen kann Potenzial der Aktienmarktperformance eines Landes über die Jahre. nächsten 5 bis 10 Jahre. All dies sind keine kurzfristigen Indikatoren, aber sie geben Ihnen eine Vorstellung davon, wie sich der Markt des Landes langfristig verhalten wird.
Für die meisten Menschen ist es der richtige Weg, bei Schwellenländer-ETFs zu bleiben, wenn sie eine einfache, diversifizierte Strategie . Die breiten Emerging Markets-Fonds, die stark auf China konzentriert sind, können jedoch die besten sein oder auch nicht. Anleger, die sich stärker auf andere Länder, wie etwa Indien, konzentrieren möchten, können auch ETFs aus einem bestimmten Land kaufen.
